MAGNANIMO escribió:Post de fin de semana del respetadisimo forista LEMAGISCIEN AL 84
, no la hagan llegar a 50,XX si no quieren que lleve y active la señal de venta de todos los tenedores de aca asi no me fuman LEMAGISCIEN escribió:Einlazers te lo digo de onda. Hace muchos muchos años que estoy en la Bolsa. Cada cual hace de su c un p. Por mi parte no me meto a decir mis opiniones en topics donde no tengo papeles. No incomodaria a gente que estudia los balances y el rubro, sigue por AF o AT la evolucion de su tenencia y comparte con otros accionistas. ¿Pero opinar por deporte? ¿y sin tener idea ni de lo que digo?. No lo hice nunca. Tus opiniones las considero ademas por lejos irrelevantes por no ofender. Reconozco que si tuvieras papeles otro seria el cantar, ¿pero aqui...? ¿por qué no te vas con tus teorías sin sentido a otros topics más apropiados?, Celu ya lo copó lamentablemente Papu, pero tenes más y estan a punto de caramelo: COME, YPF, APBR!! donde hay muchos empernados con calls, te sugiero tambien VALE (ahi hacen falta opinones como la tuya, te vas a hacer una fiesta!!) y tambien por qué no: TS!!!, no te la pierdas.
Aqui somos pocos, algunos novatos te responden (no se entiende por qué el esfuerzo), otros te ignoramos y ademas somos pocos, tenes audiencia escasa y lo que es peor, con SAMI te vas a terminar incinerando, se van a mofar de vosmñas de lo que lo vienen haciendo!!!. Acordate lo que te digo, evitate malos momentos. Haceme caso olvidate de este papel, no es para que vos te luzcas, ponete tu capa de SuperE. y ocupate de ayudar a quienes realmente te necesitan. Mucha suerte!!!
alamo28 escribió:La quita de retenciones no beneficia a este papel?
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LEMAGISCIEN escribió:1) Propongo con el mejor ánimo constructivo y para PRESERVAR de contaminaciones que degradan el tópic, intervenciones al pe** y contagios en los más variados foristas, crear el tópic nominado Einlazer84 o simplemente EINLAZER. Allí Einlazer84 tendrá el espacio apropiado para escribir millones de veces opiniones sobre los papeles que tendria si no fuera porque... y los demás foristas podrán escribir sobre lo que Einlazer84 escribe y discutir el sexo de los ángeles.
2) A partir de ahora me dedicaré como lo venia haciendo desde hace ya 2 años a escribir aqui sólo y tan sólo sobre SAMI.
LEMAGISCIEN escribió:1) Propongo con el mejor ánimo constructivo y para PRESERVAR de contaminaciones que degradan el tópic, intervenciones al pe** y contagios en los más variados foristas, crear el tópic nominado Einlazer84 o simplemente EINLAZER. Allí Einlazer84 tendrá el espacio apropiado para escribir millones de veces opiniones sobre los papeles que tendria si no fuera porque... y los demás foristas podrán escribir sobre lo que Einlazer84 escribe y discutir el sexo de los ángeles.
2) A partir de ahora me dedicaré como lo venia haciendo desde hace ya 2 años a escribir aqui sólo y tan sólo sobre SAMI.
Einlazer84 escribió:El P/E de 14 ni idea como lo sacas porque en mi tabla lo tengo de 3 formas diferentes para verlo de distintos aspectos y de la forma mas pesimista posible de calcularlo me da un poco mas de 10, pero usando la misma vara que mido a todos los demas papeles me da 6 tomando un rango y 5 del otro.
Parte de lo de afuera esta vendido pero tampoco se va a dar que terminan los proyectos actuales y dicen bueno cerramos la empresa tampoco es asi, la situación es distinta también a aquella epoca porque ahora el mercado inmobiliario esta muy jorobado y mucho mas no puede empeorar con que mejore un poco es para duplicar por lo menos y lo que los inversionistas esperan que anuncie un nuevo proyecto ya esta en el precio y financieramente mal no esta la empresa como para nunca mas poder realizar proyectos, no es una electrica que financieramente estan poco mas para cerrar si no les tiran medidas.
Hay un vendedor grande que vende si fuera tan negativa la cosa hoy el papel estaría valiendo alrededor de $18-$19 porque se viene la devaluación y ahi que apurarse a vender sin embargo no hay presión vendedora para abajo porque todos se agolparian para deshacerse de los nominales pisandose uno con otro hacia abajo para vender primero, eso algo dice.
No da hacer comparación de fundamentales con SAMI y otros papeles porque eso va a desatar una discusión interminable y ademas me es indistinto que les parezca buen papel CTIO o no puse que estaba ahi porque me preguntaron varias veces que papeles tenia y tire los 3 que tenia, los 2 papeles son buenos pero juega también la variable precio osea que de lo que se viene ya estoy pagando en el precio y de ahi que en esta epoca es tan importante el PER, si no se vendría devaluación y mejoras al campo SAMI no tendría este precio ni a palos, entonces si en el precio de SAMI ya esta metido gran parte de la devaluación y las mejoras del campo entonces tengo poco por ganar y mas por perder, porque para ganar se tiene que magnificar el escenario osea Dolar arriba de 15 ahora si las expectativas no se cumplen, no arreglan el campo o algo inesperado sucede y se complica las de PER mas alto como todas las del campo con SAMI adentro tienen mas para caer que las que siguen baratas. Si SAMI hoy valdría $40 sería un papel tan bueno como CTIO porque ambos no han descontado demasiado pero SAMI desconto bastante entonces lo hace menos atractivo resumido.
Patrick escribió:Despues de verte postear maravillas permanentemente sobre CTIO, me tome el trabajo de leer el balance trimestral consolidado al 30/9/15 para ver si me estaba perdiendo algo interesante donde invertir.
Mis comentarios y agradecería los tuyos sobre cada punto.
1) Las ganancias por acción del ultimo trimestre fueron de 0.54 pesos por acción, versus 1,34 del mismo periodo del año anterior. La explicación a esto la encuentro básicamente en que el año anterior se comercializaron buena parte de los proyectos de Key Biscayne y Bal Harbour, quedando actualmente solo 5 de las 154 unidades pendientes por vender en el primer emprendimiento y 96 de 240 en el segundo proyecto.
Si anualizamos el trimestral con tu ratio preferido…., me estaría dando un PE de casi 14 años, con el agravante de que queda algo insignificante por vender en el primer proyecto y menos de la mitad en el segundo.
Me temo que tu permanente frase de un PE de 6, es mas una cosa del pasado y que difícilmente se proyecte en los próximos trimestrales, cuando la tendencia clara del ultimo trimestral es a la desaceleración de los resultados ante la falta de proyectos nuevos.
2) Otra frase tuya permanente es que CTIO se beneficiaria mucho con una eventual devaluación. Sin embargo en la pagina 42 cuando habla sobre los segmentos de negocios dice textualmente “ Los segmentos de locacion de oficinas y desarrollo de complejos urbanos estan localizados en Argentina, mientras que el desarrollo de complejos residenciales y/o turísticos se localiza en el exterior. Al 30 de septiembre de 2015 y 2014, ningún cliente externo representa ni supera el 10% de los ingresos ordinarios de la Sociedad.” Seria interesante que compartieras como y en que segmento de negocio se capitalizaría positivamente esa eventual devaluación.
3) Analizando el segmento del mercado local, la Sociedad aparentemente no vislumbra un mercado inmobiliario pujante en los próximos meses, por tal motivo informan que en Nordelta y Puertos han decidido lo siguiente: El Directorio de la Sociedad en su reunión del 13/7/15 ha procedido a reclasificar ciertas fracciones de tierra en los complejos urbanos Puertos y Nordelta cuyo desarrollo no esta previsto, y que son mantenidas como Reservas de Valor. La reclasificación se origina en un cambio de destino de dichas fracciones de tierra (pasan de tierras destinadas a comercialización a reserva de valor) en virtud que por el momento las mismas no serán desarrolladas y serán mantenidas como reserva de valor hasta que el mismo Directorio a) decida un cambio de criterio y resuelva que las mismas sean comercializadas en el estado actual a terceros desarrolladores y/o b) decida en forma fundada incluirlas nuevamente como Inventarios para su posterior desarrollo.
4) Solo veo cierto crecimiento vegetativo de los negocios de alquiler de oficinas, ningún negocio importante que suplante los que se están agotando en USA y profundas dudas del Directorio sobre la evolución del mercado de barrios cerrados en Argentina según lo mencionado en el punto 3.
5) Finalmente como anécdota, te cuento que en el año 2001 trabajaba en una empresa que tenia oficinas en Av E. Madero 900 que casualmente es el edificio emblema de CTIO en alquiler de oficinas. Con mas tiempo te cuento como le fue a CTIO con la salida de la convertibilidad y su posterior devaluación. Simplemente te anticipo que el m2 de alquiler de oficinas nos costaba 1/4 que en el DF mexicano y 1/3 que en Sao Paulo, obvio que siempre medido en dólares en el 1er. Trimestre del 2002.
Creo que muchos en el foro aguardamos con ansias tus comentarios al respecto y con la expectativa de ser próximamente accionistas de CTIO si tus argumentos nos convencen……..
Saludos
Patrick
Einlazer84 escribió:Estoy muy fuerte en CTIO, tengo ERAR y una parte mas chica en MIRG.
CTIO es dolarizada igual que SAMI aunque de otro rubro, tiene negocios afuera pero elegí esa dolarizada porque tiene un PER muy bajo al mejor estilo GARO y LONG y eso me cubre por si algo no sale bien en el analisis, las empresas con PER alto tienen la desventaja que si le erras en el analisis te podes comer una baja grande.
Si las cosas no salen bien no tiene mucho por caer, y para igualar a las demas que facturan en USD tiene que multiplicar X3 su cotizacion y ni hablar si SAMI y todas las dolarizadas suben mas.
CTIO no subió tanto porque hay un vendedor grande hace semanas que esta saliendo al mejor estilo SEMI, pero con menos manipulación y aproveche la oportunidad de llevarme un papel Dolarizado muy barato.
De ahi a que SAMI es un buen papel pero tengo otro que creo que es mejor.
Einlazer84 escribió:Tan errado no creo que este por algo SAMI cerro negativo, porque esta empezando a ponerse en precio de a poco y venden y venden en estos precios, si son ganzadas entonces no entiendo porque los papeles vienen cerrando rojo, el mundo no esta lleno de Einlazers que miran todomuchos deben pensar lo mismo y por eso cae.