Títulos Públicos

[Tete2017]

Alguna punta sobre bonos corporativos en USA? Ando explorando esa opcion en estos dias convulsionados en Argentina.
El asunto es que descontando la inflacion de USA, y el 35% que hay que dejar en la AFIP, hay que afinar bastante la tasa para que quede algo realmente positivo. Cualquier idea es bienvenida.

Hola, te queda limpio en un 5yr aprox 1.8 %, de ahi desconta la comision de entrada para el primer año.

Bonos brasil el de 2021 queda limpio 4.3 %, libre de impuestos ese, asi q tomalo como opcion.

De chile q son categ A, minimo 100000 por plancha, si te da el cuero son muy seguros, y dan un poco mas que USA

salu2

[rivas144]

Si vas a invertir menos de 60.000 dólares no hay mucho problema aunque es poca guita para estar bien diversificado en bonos directos, te convienen más los ETFs. Si vas a invertir más de 200.000 dólares te conviene estructurar la tenencia a través de off shores, podés diferir el impuesto a las ganancias acá, asesorate bien con abogados/contadores que se dediquen a eso. Si estás en el medio de esos montos es complicado porque te agarra el impuesto a la herencia de USA y es poca guita para armar una off shore. En cualquier caso siempre es conveniente tener una cuenta bancaria en USA.

TD le pone un markup de 1 dólar en la compra/venta de bonos, equivale a una comisión de 1% en bonos a la par pero no hay comisión sobre rentas ni amortizaciones. La ficha mínima en bonos es de 5.000 dólares y en plazos fijos de 1.000 dólares. Casi siempre conviene más plazos fijos CDs que bonos del tesoro, por tasa, por comisión y por ficha mínima, tienen seguro hasta 250.000 dólares por banco y hay mercado secundario. Si tenés 300 millones de dólares convienen los papeles del tesoro.

Lo que se está implementando desde el blanqueo es estructurar un family fund radicado en BVI o Panamá para diferir el pago de impuesto a las ganancias para cuando se venden las cuotapartes del mismo.

[dvk]

Alguna punta sobre bonos corporativos en USA? Ando explorando esa opcion en estos dias convulsionados en Argentina.
El asunto es que descontando la inflacion de USA, y el 35% que hay que dejar en la AFIP, hay que afinar bastante la tasa para que quede algo realmente positivo. Cualquier idea es bienvenida.

[Tete2017]

En las 3letras, pusieron un cartel que aun no se pueden suscribir lebacs porque el BCRA no informo ninguna licitación, en una de esas como hay licitación de los bonos a tasa fija, estarán pensando que liciten por ahí y no va haber licitación de lebacs? nada que ver una cosa con otra pero a estas alturas ya no me sorprende mas nada...

Yo ya tengo opcion de 2020 y lebacas para licitar... en las tres letras pero del toro

[rivas144]

OK. Pero esa es otra discusión.

1. "El BCRA no puede emitir pesos." Sí puede, sino cómo paga las LEBACs al vencimiento? Lo que no puede por el acuerdo con el FMI es comprar directa o indirectamente deuda del tesoro ni repartir ganancias no realizadas (aka ganancias por diferencias de cambio de las reservas). Pero si leés las 125 páginas del informe dice que el BCRA puede distribuir utilidades REALES al tesoro en función de los niveles de capitalización.

2. "El BCRA no está operando LEBACs en el secundario." Según El Cronista sí, y lo hizo el viernes.

3. La intervención del BCRA para bajar las tasas en el secundario es un chiste. No sé, puede ser.

"This operation will be financed through the issuance of pesodenominated securities in the local market. The repayment of government liabilities held by the central bank will be used to drain peso liquidity, thereby lessening the central bank’s reliance on issuing its own (LEBAC) securities."

[cuat]

Las opciones que puso Cuat son plazo fijo en instituciones bancarias en USA. Nada que ver con los bancos pedorros de acá.

Exactamente. Caja de seguridad en Argentina al alcance de un embargo de AFIP por deber algún impuesto, de algún boquetero o evento similar. Versus una caja de ahorro en USA o Uruguay al 0%. Versus un plazo fijo en un banco de segunda línea (pero) de USA al 1.8% con seguro FDIC de 250.000 dólares. Recuperás bienes personales y algo de la inflación de USA.

[ELQUILMEÑO]

OK. Pero esa es otra discusión.

1. "El BCRA no puede emitir pesos." Sí puede, sino cómo paga las LEBACs al vencimiento? Lo que no puede por el acuerdo con el FMI es comprar directa o indirectamente deuda del tesoro ni repartir ganancias no realizadas (aka ganancias por diferencias de cambio de las reservas). Pero si leés las 125 páginas del informe dice que el BCRA puede distribuir utilidades REALES al tesoro en función de los niveles de capitalización.

2. "El BCRA no está operando LEBACs en el secundario." Según El Cronista sí, y lo hizo el viernes.

3. La intervención del BCRA para bajar las tasas en el secundario es un chiste. No sé, puede ser.

En las 3letras, pusieron un cartel que aun no se pueden suscribir lebacs porque el BCRA no informo ninguna licitación, en una de esas como hay licitación de los bonos a tasa fija, estarán pensando que liciten por ahí y no va haber licitación de lebacs? nada que ver una cosa con otra pero a estas alturas ya no me sorprende mas nada...

[ELQUILMEÑO]

Las opciones que puso Cuat son plazo fijo en instituciones bancarias en USA. Nada que ver con los bancos pedorros de acá.

ahhh perdón, entonces nada que ver, pensé que hablaba de acá!, ni se compara.

[cuat]

Del 52% al 48%, gran baja de las tasas Cuat, esa intervención si que se puede ver

Mamita querida.

OK. Pero esa es otra discusión.

1. "El BCRA no puede emitir pesos." Sí puede, sino cómo paga las LEBACs al vencimiento? Lo que no puede por el acuerdo con el FMI es comprar directa o indirectamente deuda del tesoro ni repartir ganancias no realizadas (aka ganancias por diferencias de cambio de las reservas). Pero si leés las 125 páginas del informe dice que el BCRA puede distribuir utilidades REALES al tesoro en función de los niveles de capitalización.

2. "El BCRA no está operando LEBACs en el secundario." Según El Cronista sí, y lo hizo el viernes.

3. La intervención del BCRA para bajar las tasas en el secundario es un chiste. No sé, puede ser.

[rivas144]

Me parece que son cosas diferentes, el que pone sus dólares en una caja de seguridad, quiere esta fuera de cualquier riesgo del sistema, no nos olvidemos que un banco se hace cargo solo de un monto del dinero depositado y lo expresa correctamente al momento del emitir el ticket (aunque en letra muuuuy chiquita). Hasta caucionando, que tiene mas garantías, ante cualquier inconveniente quedas engrampado, sino preguntale a los que habían puesto en caución dólares y al momento de cobrarlos se los convirtieron por cer, ahora si la seguridad no te importa, para que poner la plata en un PF de un banco, hay otras opciones mas rentables de cortísimo plazo...

Las opciones que puso Cuat son plazo fijo en instituciones bancarias en USA. Nada que ver con los bancos pedorros de acá.

[ralliv]

Es asi nomas, total si cae la lete, cae el pf del inversor, el banco no pone un mango sino que gana sobre lo que vos le depositas y su riesgo es mas que acotador...

Pero el pf es a 30 y la Lete es a más de 6 meses. Es más rajable el pf en ese sentido

[ELQUILMEÑO]

Está en Argentina y qué seguro tiene si quiebra el banco? Ni mencionar que Banco Macro se da vuelta y compra una LETE.

Es asi nomas, total si cae la lete, cae el pf del inversor, el banco no pone un mango sino que gana sobre lo que vos le depositas y su riesgo es mas que acotador...

[Mongo Aurelius]

Del 52% al 48%, gran baja de las tasas Cuat, esa intervención si que se puede ver

Mamita querida.

Hace lo que puede el cuevero.

[rivas144]

Del 52% al 48%, gran baja de las tasas Cuat, esa intervención si que se puede ver

Mamita querida.

[ELQUILMEÑO]

Están pagando a 30 días 1.7% anual. A 90 días 1.9% anual. Es más conveniente que una caja de seguridad.

Me parece que son cosas diferentes, el que pone sus dólares en una caja de seguridad, quiere esta fuera de cualquier riesgo del sistema, no nos olvidemos que un banco se hace cargo solo de un monto del dinero depositado y lo expresa correctamente al momento del emitir el ticket (aunque en letra muuuuy chiquita). Hasta caucionando, que tiene mas garantías, ante cualquier inconveniente quedas engrampado, sino preguntale a los que habían puesto en caución dólares y al momento de cobrarlos se los convirtieron por cer, ahora si la seguridad no te importa, para que poner la plata en un PF de un banco, hay otras opciones mas rentables de cortísimo plazo...