davinci escribió:tal cual. Bancos y energia construc son los 1° ganadores del modelo.. mas tarde deberia llegar la hora del resto..agro, siderurg.. el tema que arrancando con los rezagados .. perdiste mucho terreno..
No se si recuerdo bien.. - puede que sea otro usuario- que hace unas semanas posteaste que no le veias mas recorrido a energia y bancos.. que habian subido mucho.. pero pareciera que aun queda, no es tiempo de arbitrar..
Bancos, energía, construcción y agro son los ganadores del modelo M. Al Agro este año le tocó esperar un poco, porque para ganar elecciones es mejor el atraso cambiario, así que todavía tenemos que esperar unas 3 semanitas para ver qué va a pasar con el dólar. La próxima misión del JP Morgan a la argentina ya nos va a empezar a poner objetivos más concretos y si no se cumplen empezará la restricción externa.
No es que no le vea "más recorrido" a los bancos y las energéticas. Me parece que los riesgos son mayores que el posible upside que todavía tendrán. Un banco como Supervielle es muy prometedor, pero cotizando con un PER de 20, tranquilamente podría llegar a caer un 40% ante una restricción externa (porque le retacean la chequera a Caputo, o porque la FED sube las tasas, etc).
Cresud/IRSA, cotizando por debajo de valor libros y con PER de 11 y 8 respectivamente tienen mucho más "márgen de seguridad". A vos que te gusta tanto ese concepto...
arrancara?? 